大和：维持恒安国际持有评级 目标价升至38.2港元

大和发布研究报告称，大和维持（01044）“持有”评级，维持下调2022-24年盈利预测4.2%/0.3%/0.1%，恒安目标价由35港元上调至38.2港元。国际在纸巾业务带动下，评级公司2022年下半年收入或将同比增11%，目标而全年收入有望增12%。价升

该行预计，至港纸巾业务方面，大和去年下半年收入或增17%，维持而去年的恒安市场份额有所提升，并估计集团可能会继续专注于由一些受木浆成本打击的国际小型企业身上取得市场份额。展望2023年，评级该行预计纸巾业务收入将继续带动集团整体收入。目标在市场整合、价升产品组合改善及高端产品的贡献支持下，纸巾业务2023/24年收入有望同比增8%；卫生巾及纸尿裤业务则预将由新产品推出及销量扩大支持。